Источники финансирования бизнеса

Для бизнеса, как начинающего, так и уже развитого, предприниматели ищут источники финансирования. Предприятия и организации развиваются и живут, когда присутствует постоянные финансовые поступления. При этом для открытия и организации своего бизнеса собственных денежных накоплений часто не хватает. При составлении финансового плана нужно учитывать источники финансирования.

Источники финансирования можно условно разделить на два типа:

• внешние источники — это привлеченный и заемный капитал;
• внутренние источники — это собственный капитал организации.

Эти две формы финансирования бизнеса могут использоваться как отдельно, так и совмещаться друг с другом.

Финансирование бизнеса

Для успешного развития любого дела необходимо находить денежные средства, без свободных денег бизнес затухает.

• В бизнес-плане обязательно есть раздел под названием финансовый план.
• Содержание финансового плана будет зависеть от того, на кого ориентирован сам бизнес-план, кто будет его читать и оценивать.
• Если он составлен для внутреннего пользования, то важно показать в нем расчет нужных сумм и поиск источников финансирования бизнеса, рассчитать коэффициенты прибыльности.

Если бизнес-план создан для привлечения инвесторов, то необходимо показать расчет и анализ ликвидности, платежеспособности организации, произвести расчет прибыльности всего проекта. финансовый план должен показать соотношение доходов и расходов для привлеченных средств, показать условия, при которых предприятие может получать максимальную прибыль.

При этом должна быть оптимизирована структура капитала для устойчивости фирмы и компания должна быть инвестиционно-привлекательной.

Внутренние источники финансирования бизнеса

Внутренние источники финансирования бизнеса и реализации инвестиционных проектов хороши тем, что за их использование не нужно платить проценты, или делиться бизнесом. Так все управление организацией и прибыль остается у собственника.

К внутренним источникам финансирования относят:

• чистая прибыль, после уплаты налогов; — амортизационные отчисления;
• доход от сдачи недвижимости в аренду.

Чистая прибыль бизнеса зависит от того, насколько он рентабелен, как в компании распределяются дивиденды, учитываются ли интересы собственников и инвесторов, как реализуются бизнес-проекты.

Если имеются неиспользуемые помещения. Оборудование, как правило, его сдают в аренду, чтобы увеличивались накопления, и можно было сократить привлечение средств на инвестиционные цели.

В настоящее время на промышленных предприятиях используют морально устаревшее оборудование, и нормы амортизации занижаются. Поэтому использование амортизационного фонда сейчас не так актуально, такие средства не стоит рассматривать, как источник финансирования.

Как правило, организациям не хватает собственных средств для развивающих проектов, на обновление основных фондов, поэтому приходится искать внешние источники финансирования.

Внешние источники финансирования

1. Если предпринимателю для развития бизнеса и претворения в жизнь бизнес — целей не хватает собственных денежных средств, то остается обратить к инвесторам, в банк, лизинговую компанию или к государству.
2. Если вы будите сотрудничать с инвестором, который вложит свои деньги в развитие вашей компании, нужно понимать, что у него есть свои цели для этого.
3. Вкладывать свои денежные средства инвестор будет для получения прибыли или получения доли компании.
4. Существует долговое финансирование и прямые инвестиции.
5. При долговом инвестировании контроль над предприятием остается у собственника, а инвестор получает доход в течение двух-трех лет.
6. В случае прямых инвестиций к нему отходит не менее 10% доли компаний, в этом случае инвестор может участвовать в принятии решений, формировании состава команды и стратегии развития  бизнеса компании.
7. Однако найти хорошего инвестора не так просто, ведь человека нужно убедить, чтобы свои свободные средства он вложил в ваш бизнес.

Здесь потребуется толковый бизнес-план, где инвестор сможет посмотреть и оценить маркетинговый и финансовый план. Бизнес-план должен показать, что проект принесет прибыль и будет перспективным.

В связи с такими сложностями, многие организации обращаются за денежными средствами в банк. После рассмотрения заявки банк дает деньги быстро, при этом вы не теряете над своей компанией контроль.

Для получения кредита в банк нужно будет предоставить отчетность за последний налоговый период, и если показатели прибыли стабильные, то с кредитом сложностей не будет. В некоторых банках также требуется предоставить залог, который бы покрывал примерно 90% от суммы заемных средств, или привести поручителя.

Целью получения кредита может быть пополнение оборотных средств, инвестирование, или реализация проекта.

Сейчас получить кредит в банке начинающему бизнесмену для открытия своего дела очень сложно, даже при наличии четкого и проработанного бизнес- плана. Это связано с высокими рисками, поэтому банки опасаются выдавать кредиты предпринимателям без опыта. Но если вы планируете открыть небольшое дело без капитальных затрат, то можно обратиться в банк за кредитом, как физическое лицо.

Для покупки транспорта или оборудования для бизнеса, то можно обратиться в лизинговую компанию. Ведь при оформлении лизинга залогом выступает само транспортное средство, поэтому оформить лизинг проще. Вместе с лизинговой компанией можно составить индивидуальный план погашения задолженности, сделать отсрочку платежей.

При распределении государственных средств внимание больше уделяется инновационным предприятиям, социально- ориентированным, производственным.

За полученные средства нужно будет отчитаться, что они использованы по назначению. По некоторым программам средства выдаются безвозмездно.

Источник: https://onlineserviceip.ru/biznes/dengi-na-razvitie/istochniki-finansirovaniya-biznesa.html

Источники финансирования бизнеса — основные разновидности и примеры

Задача финансового директора любой компании – организовать поиск ресурсов для финансирования деятельности предприятия.

Необходимо разбираться в различных источниках финансирования, особенностях их функционирования в экономике, после чего выбрать наиболее подходящий исходя из сложившихся обстоятельств. Обычно предприятия становятся банкротами из-за нехватки финансовых ресурсов.

Стлит разобраться, какие же существуют источники финансирования предпринимательской деятельности, есть ли у них преимущества и недостатки.

Определение финансирования бизнеса

Финансирование бизнеса – обеспечение предпринимательства денежными средствами. Чтобы решить, какие источники финансирования наиболее подходящие, необходимо выполнить следующие действия:

• установить, для каких целей необходимы средства, в каком объеме, на какой период времени, есть ли возможность предоставить обеспечение;
• составить список возможных источников;

Финансирование бизнеса

• распределить источники финансового обеспечения по стоимости обслуживания каждого из них – от минимальной к более высокой;
• рассчитать степень эффективности проекта при каждом источнике финансирования (или при сочетании нескольких источников) – от более дешевых к дорогостоящим;
• выбрать источники финансирования, исходя из степени результативности проекта и стоимости компании.

Виды источников финансирования

Источники финансирования бизнеса – это уже существующие или возможные потоки получения денежных средств. Компания может потратить эти средства на строительные или реконструкционные работы, модернизацию, приобретение основных фондов.

Источники финансирования бизнеса делятся на внутренние и внешние. Каждый из них причисляется к платному финансированию (кредитование, займы, ссуды) или к бесплатному (субсидии, пожертвования, дотации).

Внутренние

Внутренние источники финансирования – накопление ресурсов предприятия, грамотное использование прибыли и резервов. К ним причисляются следующие:

• прибыль от ведения деятельности;
• амортизационные отчисления (фонд, направленный на ремонт оборудования с высокой степенью износа);
• управление кредиторской задолженностью;
• резервы предстоящих расходов;
• доходы будущих периодов.

Собственная прибыль компании

Внешние

Внешние источники финансирования – денежные средства, полученные предприятием из внешней среды. Это могут быть:

• банковские кредиты и займы;
• лизинг;
• финансовые вложения со стороны государства;
• доходы с продаж ценных бумаг;
• финансовые вложения со стороны партнерских компаний.

Опора на внутренние источники финансирования – более безопасный и экономный способ достижения финансовой устойчивости предприятия по сравнению с внешними. В то же время далеко не каждое предприятие обладает возможностью своими силами обеспечить функционирование, особенно это касается капиталоемких производств.

Обратите внимание! Направленность на использование только внутренних ресурсов – не всегда грамотный путь для финансового директора.

Положительные и отрицательные стороны источников финансирования

Каждый из источников финансирования обладает как достоинствами, так и недостатками

Внутренние источники финансирования

Внутренние источники часто являются показателями рентабельности бизнеса.

Чистая прибыль предприятия

Среди преимуществ этого источника следует отметить:

• уменьшение налоговой нагрузки на бизнес;
• отсутствие процентной нагрузки на использование чистой прибыли для инвестирования.

Недостаток состоит в том, что чем больше прибыли используется для финансирования, тем меньше доля дивидендов, в то время как главная цель предприятия – увеличение дивидендов его владельцев.

Есть 3 направления политики предприятия:

• конечная сумма дивидендов не оказывает влияния на рыночную стоимость предприятия, вследствие чего инвестиционные интересы предприятия главнее интересов акционеров;
• сумма дивидендов оказывает непосредственное влияние на стоимость акций;
• оптимизация налога на прибыль вне зависимости от того, как распределяются дивиденды и инвестиции.

Амортизационные отчисления

Преимущество состоит в том, что этот источник всегда находится в распоряжении компании, вне зависимости от ее финансового положения. Если амортизационная политика подобрана правильно, то можно рефинансировать приблизительно 70-80% основных фондов посредством амортизационных отчислений.

Амортизационные отчисления

Управление кредиторской задолженностью

При повышении кредиторской задолженности компания получает возможность воспользоваться такими преимуществами:

• повышение доли свободной денежной массы;
• экономный аналог кредита.

В то же время специалисты выделяют и недостатки:

• финансовая устойчивость слабеет;
• вероятно увеличение закупочных цен.

Рекомендуется определить экономическую выгоду по каждому контракту и выбрать максимально прибыльный вариант.

При использовании кредиторской задолженности возникают определенные риски. Примеры: деловая репутация предприятия ухудшилась, контрагент приостановил поставку продукции из-за несвоевременной оплаты (в последнем случае контрагент согласно ГК РФ вправе потребовать погашения штрафов и пеней в принудительном порядке).

Резервы предстоящих расходов

Такие резервы формируются под запланированные в будущем обязательства. Если будет разработан план по управлению резервами правильно, то компания в течение определенного периода времени получит возможность использовать остаток средств, не обремененный обязательствами для финансирования бизнеса.

Обратите внимание! Благодаря резервам предстоящих расходов достигается экономически целесообразное и равномерное распределение затрат во времени.

Недостатки следующие:

• ограничение сумм, которые допускается определить в качестве резервов на законодательном уровне;
• строгий контроль со стороны проверяющих органов.

Доходы будущих периодов

Недостаток этого способа состоит в его недоступности для многих компаний. В основном, доходы будущих периодов представлены целевым финансированием (как государственным, так и негосударственным), обеспечительными платежами и предоплатами.

Внешние источники финансирования

Внешние источники делятся на долговые и долевые.

Долговой источник финансирования – платное возвратное финансирование. У данного источника есть несколько направлений, например, оформление кредитования, получение долговых ценных бумаг, лизинг.

Долевой источник финансирования – это договоры, которые устанавливают право на долю активов компании после вычета ее обязательств. К таким договорам относятся акции и доли в капитале непосредственно самой компании.

Кредитование

Наиболее распространенный способ финансирования компании – это кредит.

К его преимуществам относятся следующие:

• получить кредит сегодня можно быстро и легко, он предоставляется на любые цели;
• обычно кредитором выступает только одна организация, благодаря чему достигается простое обслуживание;
• если у компании хороший кредитный рейтинг, то она вправе претендовать на сниженные ставки и более выгодные условия обслуживания в целом.

Недостатки:

• необходимо выплачивать проценты по кредиту, в результате чего это не самый экономный вариант финансирования;
• банковские организации требуют предоставления гарантий возврата кредита;
• на начальном этапе развития бизнеса предприниматель может сталкиваться с отказами от банков.

Кредитование бизнеса

Лизинг

По сравнению с кредитованием, это более экономный вариант финансирования бизнеса.

Преимущества лизинга:

• поскольку оборудование является залогом, к компании предъявляются более лояльные требования;
• вероятна ускоренная амортизация, что оказывает непосредственное влияние на налоговую нагрузку, способствует улучшению результатов амортизационной политики;
• по сравнению с кредитованием сроки финансирования увеличиваются.

Недостатки лизинга:

• компания сталкивается с ограничениями при эксплуатации имущества по условиям соглашения, поскольку собственником выступает лизингодатель;
• если у лизингодателя появятся проблемы, то кредиторы могут вынести претензии, согласно которым имущество компании перейдет им.

Долговые ценные бумаги

К ним относятся сертификаты, облигации, векселя. Это альтернативный вариант кредиту.

Преимущества:

• невысокий размер купонного дохода, если сравнивать с кредитными ставками;
• можно использовать привлеченные средства долгое время.

Обратите внимание! Привлечь финансовые средства с помощью выпуска долговых ценных бумаг крайне сложно, особенно, если компанию на рынке мало кто знает.

Облигации

Доли в капитале компании

Их возможно продать имеющимся пайщикам и внешним финансовым или стратегическим инвесторам. Первые планируют максимально увеличить свою прибыль, обеспечив высочайшую стоимость предприятия на дату выхода из проекта. Стратегические инвесторы желают получить дополнительные выгоды от контроля предприятия – они не собираются выйти из бизнеса в ближайшее время.

Преимущества следующие:

• финансы привлекаются в крупных суммах и на долгосрочный период времени;
• выплаты по капиталу необязательны.

Недостаток состоит в том, что собственники бизнеса полностью или частично лишаются контроля над ним, а также части прибылей в последующем.

Выпуск акций

Этот источник финансирования бизнеса рискованный и трудный, но в то же время перспективный.

Преимущества:

• компания привлекает крупные суммы на долгосрочный период времени;
• компания повышает свою рыночную стоимость, капитализацию;
• кредитный рейтинг, репутация компании улучшаются;
• лояльность подчиненных повышается;
• собственники компании не рискуют лишиться контроля, который был бы передан инвесторам;
• при желании собственники имеют возможность выйти из бизнеса;
• есть возможность реализовать акции на вторичных рынках – если инвестор выйдет из бизнеса, то его финансирование при этом не снизится.

Однако есть и недостатки:

• выпуск акций – сложное мероприятие, которое требует времени, денежных вложений, а также высокой квалификации менеджеров, их усилий и опыта;
• деятельность компании становится прозрачной, работу предприятия проверяют все чаще;
• один из инвесторов получает возможность выкупить контрольный пакет акций;
• чтобы поддерживать стоимость акций, компании придется бороться за ежеквартальную прибыль.

Выпуск акций

Верные суждения о вложении в бизнес

Финансирование часто вызывает у предпринимателей затруднения. Владельцы бизнеса сталкиваются с дилеммой: или ожидать, пока деятельность компании принесет достаточную прибыль, после чего направить ее на дальнейшее развитие, или обратиться, к кредитным средствам, погасить долг с процентами, одновременно получив прибыль и повысив стоимость компании.

Для решения такой проблемы используется теорема Модильяни-Миллера. Кратко ее определение звучит так: финансирование активов предприятия не оказывает влияния на его рыночную стоимость при неизменных планируемых финансовых потоках. Стоимость предприятия не зависит от объема заемного финансирования.

Важно! Повышенный риск акционеров, возникающий из-за высокого объема заемных средств, компенсирует увеличившаяся доходность, и на стоимость это влияния не оказывает.

Активы предприятия формируют финансовые потоки, а от последних зависит непосредственно его стоимость. При наличии у предприятия активов оно берет на себя обязательства. Активами называют единственные составляющие стоимости. Пока планируемые финансовые потоки неизменны, стоимость не меняется.

Теорема Модильяни-Миллера

Единственно правильной схемы поступления финансовых средств не существует. Для каждого нового состояния рынка, для каждой компании основные средства должны быть созданы повторно с учетом конкурентной политики и увеличения стоимости предприятия. При выборе оптимального источника финансирования необходимо определить, прежде всего, результативность будущего проекта.

Источник: https://ontask.ru/development-finances/istochniki-finansirovaniya-biznesa-osnovnye-raznovidnosti-i-primery.html

Источники финансирования среднего и малого бизнеса

Инвестирование необходимо не только в период запуска дела, но и в течение всего его функционирования. Источники финансирования бизнеса могут быть из личных средств и поступающие извне.

Внешние капиталы привлекаются в момент нехватки собственных для погашения задолженности, или как помощь при расширении производственной линейки.

В России государство также оказывает поддержку предпринимателям, ежегодно информируя о ее характере социальные службы.

Основные источники финансирования бизнеса делятся на следующие виды:

• кредиторы;
• инвесторы;
• собственные финансы.

Финансировать предпринимательство самостоятельно могут позволить себе компании, которые наладили рабочий процесс в соответствии со своим бизнес-планом. В большинстве случаев предприниматель пользуется поддержкой со стороны других внешних источников. Следует помнить, что использование стороннего капитала увеличивает расходы за счет отчислений.

Внутренние источники

Когда предприятие может финансироваться самостоятельно, без привлечения помощи со стороны, у собственника есть полный контроль над бизнесом.

Примеры внутренних источников финансирования:

1. Чистая прибыль. Вложение большей части средств в дальнейшее развитие позволяет обеспечить успешное существование и снизить риск разорения.
2. Амортизационные отчисления. Тот денежный актив, который мог быть потрачен на ремонт и обслуживание оборудования.
3. Кредиторская задолженность. Предполагает отсрочку банковских платежей с увеличением их размера в будущем. Можно использовать, как временную меру.
4. Удержание заработной платы работникам предприятия. По финансовым документам происходит расчет и начисление зарплаты, которая фактически не выплачивается. Задержка может быть краткосрочной мерой.
5. Факторинг. Этот источник подразумевает отсрочку платежа по соглашению с компанией-поставщиком или производителем нужных комплектующих.
6. Сброс активов. В случае, когда предприятие имеет направление с убыточной, нулевой или малой прибыльностью, можно избавиться от такой линии в пользу другой.
7. Резервный фонд. Средства, предназначенные для непредвиденных финансовых расходов.
8. Оптимизация процесса. Распределение финансирования на наиболее прибыльное производство или создание нового дополнительного источника дохода.

Государственное финансирование

Программы поддержки начинающих предпринимателей размещаются на сайте Министерства Финансов. Для получения помощи от государства, необходимо составить бизнес-план с обязательным указанием сроков окупаемости.

Готовый проект можно предоставить сотрудникам в Центр занятости, а затем — в налоговую. Здесь предстоит оформление, как предпринимателя. После чего необходимо зарегистрироваться на бирже труда.

Важно учитывать, что для получения финансов недостаточно одного утверждения бизнес-плана, необходимо иметь в наличии собственные ресурсы. Государство покрывает расходы предпринимателя частично, в зависимости от вида помощи. Или становится заказчиком производимых товаров и услуг.

Межбюджетные государственные отношения

В 2020 году предусмотрены такие виды государственной поддержки:

• бесплатное консультирование по юридическим и другим вопросам;
• оплата образования, необходимого для реализации бизнес-идеи;
• помощь в приобретении производственных мощностей по минимальной стоимости;
• денежная помощь в процессе производства (частично) и аренды государственных помещений;
• финансирование 20% от стоимости приобретаемого сырья;
• частичное погашение кредитов;
• гранты;
• субсидии;
• льготное участие в таких мероприятиях, как выставка или ярмарка;
• бизнес-инкубатор (выгодная аренда гос. помещений);
• гарантирование обязательств предпринимателя перед банком.

О государственной поддержке малого и среднего бизнеса в России подробно говорится в видео, взятого с канала «Актив Финанс Групп».

Дотации

Дотации подразумевают однократную помощь со стороны государства. Размер помощи регулируется Бюджетным Кодексом РФ. Счетная Палата обязательно будет контролировать движение выделенных финансов.

В случае их растраты на нужды, отличающиеся от указанных в бизнес-плане, государство в дальнейшем не станет помогать и покрывать издержки.

Как правило, дотации выделяются предпринимателям, производящим товары, входящие в потребительскую корзину, или приносящие пользу региону. В основном — это сельское хозяйство.

Налоговые льготы

В Законе РФ №477-Ф3 говорится о возможности временного послабления для предпринимателей. При соблюдении определенных условий, предприниматель может быть освобожден от уплаты налогов сроком на 2 года. Для получения льгот, необходимо иметь первую регистрацию с упрощенной системой налогообложения (УСН) или патентом (ПСН).

Скриншот главной страницы Единого реестра Налоговые каникулы Какие налоги необходимо оплатить при наличии субсидии Сроки налоговых каникул

Кредитование

Кредит от государства бывает нескольких форм:

• выделение денежных средств;
• гарантирование банковского займа;
• содействие в экспорте.

Проценты на кредитные средства будут ниже, чем в банке. При получении денег на погашение кредита, возможно получить отсрочку по выплатам.

Кредитование банками

Получить банковский кредит возможно под залог имущества или оборотных средств. Банки предоставляют разные программы кредитования для малого и среднего бизнеса. Как правило, сумма не превышает 1 млрд рублей, и выдается на срок до 3 лет.

Ставка по кредиту составляет 10-11% годовых и не может быть выше. Средства выделяются на приобретение оборудования или для других целей, оговариваемых в договоре. При этом, банк, дающий кредит, становится бизнес-партнером.

Это дает ему право контролировать финансовое состояние предпринимателя до момента полного погашения кредита и процентной ставки по нему.

Существует ряд отраслей, которым кредиторы отдают предпочтение:

• сельское хозяйство;
• строительство;
• транспортные перевозки;
• производство продуктов питания;
• услуги связи.

Лизинг

Лизинг подразумевает долгосрочную аренду собственности, оборудования и /или налоговые льготы. В последнем случае, когда речь идет об аренде предпринимателем помещения или производственных мощностей, субсидия может быть предоставлена и арендодателю.

Лизинг предполагает возможность выкупить арендуемые активы:

• предприятие;
• земельный участок;
• строение;
• транспортное средство;
• имущество.

Преимущество данного способа кредитования заключается в том, что не нужно предоставлять залог. Если предприниматель выкупает активы, он выплачивает их реальную фактическую стоимость — без наценки. Но при оформлении кредита необходимо оплатить до 30% от оценочной стоимости активов.

В России лизингуются не все виды деятельности. Это зависит от формы налогообложения.

Сумма платежей займа относится к фонду издержек предприятия и на нее начисляется НДС.

Торговые займы

Эти отношения предполагают предоставление отсрочки по платежам от фирм, с которыми сотрудничает предприниматель. Это относится к сфере торговли, когда происходит реализация товара другого поставщика. Возможна форма отношений в виде обмена. Товар меняется на другой товар или услугу.

Долевое финансирование

Этот вид получения помощи предполагает привлечение инвестора, который становится совладельцем бизнеса. Он осуществляет единоразовый взнос в уставный фонд с возможными дальнейшими вложениями. Иногда инвестирование касается какого-то одного из направлений.

Облигации

Облигации представляют собой кредит с процентом. Выплачивает его предприниматель инвестору.

Возможны следующие варианты:

1. Купон. Погашение займа осуществляется 2 раза в течение 12 месяцев. Условия могут быть и другими, например 3-4 раза. Это прописывается в облигациях. Процентная ставка (годовая) разбивается соответственно.
2. Дисконт. В данном случае процентная ставка плавающая.

Разновидность облигации в зависимости от сроков выдачи:

• краткосрочные — 1-2 года;
• среднесрочные — 5-7 лет;
• долгосрочные — от 7 лет.

Овердрафт

Овердрафт — это банковское кредитование путем открытия кредитного счета, привязанного к основному счету предпринимателя. Максимальный размер данного вида займа составляет 50% от среднего оборота средств предприятия за месяц.

Кредит гарантирует обеспечение выплат по любым нуждам компании, если в конкретный момент личных средств предприятия не хватает. Банк взимает плату за обслуживание основного счета и выставляет кредитный процент, когда предприниматель не погашает задолженность в оговорённые сроки.

Происходит такое погашение путем синхронизации с основным счетом и автоматическим переводов денег.

 Загрузка …

Видео

Подробнее об источниках финансирования бизнеса рассказано в видео с канала FM.

Источник: https://biznesok.com/formy-biznessa/istochniki-finansirovaniya-biznesa-16597/

2 вида финансирования бизнеса

Основные источники финансирования бизнеса – это выделение денежных средств на открытие задумки предпринимателя. Для развития фирмы потребуется привлечение финансирования, инвестиций, источники получения денежных средств выбирает предприниматель, ориентируясь на способы получения финансирования. С развитием бизнеса появились новые виды инвестиций, которые разделили на категории.

Вклады денег в предпринимательство – это использование не только личных средств, но также привлечение денег извне, сделка подтверждается договором и скрепляется подписью, является документом, что наделён юридической силой.

Расшифровка понятия

Для открытия предприятия, осуществления бизнес-плана требуются инвестиции, в налоговом кодексе существует понятие источник финансирования бизнеса – это финансовые ресурсы, которые получает предприниматель на открытие бизнеса с внешних или внутренних источников.

Деньги вкладывают в разные хозяйственные операции, которые обеспечивают развитие предприятия.

Экономическая практика предполагает 2 источника финансирования:

1. Финансы, привлечённые из внутренних источников – это накопительная система денежных средств от прибыли работы компании. Доход от ведения бизнеса имеет накопительную систему, для дальнейшего развития предприятия используют конкретные средства. Это статьи доходов: задолженность, резервные средства, суммы за проданные объекты недвижимости или доход от бизнеса.
2. Внешние источники финансирования бизнес – это финансы, которые привлекает предприниматель извне. Инвестиции такой категории могут быть привлечённые от инвесторов, финансовых организаций или взяты взаймы. Субъектом внешнего финансирования являются банки, государственные структуры, юридические лица, частные предприниматели.

Источник привлечения средств – это экономическая категория.

Экономическая нестабильность влияет на возможность привлечения внешнего финансирования, большинство субъектов предпринимательства ориентируются на внутренние резервы.

Организация совершает отчисления, предусмотренные федеральным законодательством, также на предприятии остаются средства, которые необходимы для оплаты счетов, расходов компании, амортизационных отчислений.

Получаемая прибыль от деятельности производства – это собственность учредителя. Доход распределяется на развитие бизнеса, часть откладывается на резервный капитал. Амортизационные сбережения – это денежные средства, которые накапливались во время использования основного капитала. Сумма амортизационных средств зависит от направленности предприятия, его масштаба.

Эти сбережения используют для покупки, замены нематериальных составляющих трудового процесса.

Внешние источники финансирования

Внутренние и внешние источники имеют разный потенциал, поэтому привлекать финансы для развития предприятия необходимо обозначив каждое понятие. Финансирование бизнеса с внешних источников, это привлечение средств извне.

К данной категории относятся:

1. Товарные кредиты – это формы коммерческого кредитования, что предполагают передачу товара кредитором заёмщику по обоюдному согласию обеих сторон. Денежный кредит предполагает займы валюты, банковский кредит требует строгого соблюдения правил. Финансовое учреждение занимает средства на конкретный срок, при этом оформление кредита, это платная услуга, банку необходимы гарантии возврата, все пункты описаны в договоре.
2. Фирмы союзники. Если компания имеет одинаковые проблемы с союзниками, то их силы объединяют, таким способом, выигрывают за счёт масштаба и общей экономии.
3. Акционеры продают акции, большинство предприятий состоит из десятков и сотен акционеров.
4. Государственное бюджетное финансирование, организации получающие средства от структур являются государственными и доход не предпринимателя.

Вид кредитования предусматривает подпись обоюдного соглашения, договора, документ подтверждает права и обязанности каждой стороны, регламентирует их отношения.

Потребность в кредитовании возникает как в больших, так и в малых предприятиях, государственными структурами предусмотрены программы по обеспечению финансовой безопасности предпринимательской работы.

Источником займа выступает фондовый рынок, субъект хозяйствования, государство, владельцы, работники предприятия. Те займы, что относятся к внешним источникам финансирования проекта, имеют широкий спектр выбора и гибкие программы.

Основные источники финансирования бизнеса в сравнении

Получение финансовой поддержки – это помощь предприятию на этапах развития. Виды для финансирования бизнеса собственник выбирает самостоятельно, ориентируясь на производственный процесс. Право получить средства имеет каждый предприниматель.

Федеральным законодательством обусловлены виды финансирования, проведя сравнительный анализ, выбирают оптимальный вариант:

• кредитование;
• лизинговое финансирование;
• торговые займы;
• государственная дотация.

Хозяйственная деятельность предполагает привлечение инвестиций. Для сохранения права полноценного владения предприятием собственники привлекают средства из государственных программ.

Банковское кредитование

Финансовые учреждения предлагают кредитные сделки, условия обуславливаются договором. Краткосрочные обязательства кредиты на первом месте в рейтинге источников привлечения финансов.

Займы из банка используют для погашения затрат из промышленной сферы, сельскохозяйственной, для погашения ипотеки.

Финансирование через банк имеет достоинства и недостатки:

1. Скорость получения средств, многие банки осуществляют услуги в течение нескольких часов или дней, зависит от суммы займа. Предприниматель самостоятельно распределяет деньги, без контролирующей стороны, инвестора.
2. Отрицательной стороной выступает короткий срок погашения долга до 3 лет. Банк согласно кредитной программе накладывает на взятую сумму проценты, действуют, страховые взноси. Зависимо от кредитования, допустимы требования от банка.

Кредиты берут в финансовых организациях со строго установленными требованиями, сделка заверяется кредитным договором, с уточнением условий. Займы имеют положительную и отрицательную сторону, если требуется быстрый источник денег, то предприниматели обращаются в банк, но дав согласие на требование кредитора.

Лизинговая программа

Развитие бизнеса невозможно без привлечения инвестиций, если собственник желает выйти на новый уровень, то ему потребуются внутренние или внешние источники финансирования бизнеса.

Лизинг – возможность получения средств с основного фонда, возможность представляется предпринимателю, при условии последующего выкупа. Предмет лизинга, это не только денежные средства.

Это: земля, транспорт, недвижимость, движимое имущество, техника.

Программа имеет общие характеристики:

1. Программа не требует представления залогового имущества, таковым выступает арендуемый продукт, объект недвижимости. Общие условия лизинга приемлемы по отношению ссуды из банка, платёж предпринимателя относится к специфике деятельности предприятия.
2. Отрицательным моментом является оплата первоначального взноса, зависимо от масштабов покупки сумма достигает до 30% от цены имущества.
3. Если владелец организации имеет упрощённую систему налогообложения, то ему следует уточнить в лизинговой компании условия получения займа. На сумму такого кредитования начисляется налог.

Взять деньги из фондов для поддержки можно строго следуя установленным правилам. В зависимости от специфики работы предприятия выбирают лизинговую компанию.

Торговый займ

Открывая предприятие, владелец заключает договора с поставщиками, другими фирмами. Взаимодействие с компаниями позволяет покупать товар, продукцию в рассрочку или с отсрочкой основного платежа. Такой способ приемлем для предпринимателей, которые занимаются продажей товаров не собственного производства. Владелец закупает партию, а расчёт совершает после её продажи.

Государственные дотации и налоговые льготы

Ситуация на экономическом рынке предполагает привлечение финансирования. Предприниматель, начинающий работать, рассчитывает на льготы от государства.

Для реализации бизнес-плана выделяется дотация – разовая выплата от государственных финансовых учреждений, региональных властей, международных благотворительных организаций, фондов.

Денежные средства погашают часть трат на открытие заведения, погашение взносов.

Федеральное законодательство регламентирует правовой порядок открытия индивидуального предпринимательства, касательно системы налогообложения.

Аннулирование налогового вычета или налоговый отпуск получают индивидуальные предприниматели:

• первый раз регистрируют бизнес;
• выбрали упрощённую систему налогообложения, патент;
• предприятие задействовано в научной сфере, социальной, производстве.

Льготы применяются 2 года, при развитии и работе частного предприятия. Позволяют экономить средства и вкладывать деньги в перспективу.

Займы берут на условиях возвратности, источник привлечения средств для развития бизнеса соблюдает установленную программу кредитования с погашением процентов по кредиту.

Положительные и отрицательные стороны внутренних и внешних источников финансирования

Источник финансирования имеет разные направления, набирает популярности получение грантов на открытие бизнеса. Международные благотворительные компании предлагают фиксирование интересных идей у молодых предпринимателей.

Привлекательным источником для развития бизнеса является грант – это безвозмездная целевая субсидия.

Такой способ инвестиций имеет положительные стороны, чтобы получить средства, необходимо правильно составить проект и заинтересовать организацию.

Проанализировав финансирование бизнеса, выделяют источники, которые имеют положительные и отрицательные стороны. Каждый год действуют и государственные программы для стимулирования и развития малого бизнеса, субсидирование действует в долгосрочном периоде. Каждый из видов привлечения средств имеет положительные и отрицательные стороны.

Внутренние источники финансирования имеют характеристики:

1. Положительная сторона привлечения внутренних инвестиций в простой схеме получения средств, при этом не потребуется разрешение посторонних физических или юридических лиц.
2. Отсутствуют дополнительные выплаты по процентам, есть кредитование.
3. Отрицательным моментом является ограничение в количестве средств, отсутствие возможности получить прирост средств.

Внешние источники располагают такими нюансами:

1. Положительным фактором выступает неограниченность средств, рост потенциала организации, развитие и рост компании. Увеличение прибыли после финансирования, скачок рентабельности бизнеса.
2. Кредитные обязательства – это риск банкротства, погашение процентов, выплата взносов снижает итоговую прибыль.
3. Независимо от возможных трудностей, предприниматель обязан выполнить условия, установленные финансовым учреждением, прописанные в договоре.

Индивидуальный предприниматель самостоятельно выбирает способ развития предприятия, учитывая плюсы и минусы финансирования.

Источником финансирования выступают привлечённые инвестиции, владелец компании самостоятельно выбирает приемлемый вариант. Виды установлены законодательством, имеют положительную и отрицательную сторону, перед использованием вспомогательных средств потребуется анализ экономического рынка.

Источник: https://tvoeip.ru/biznes/istochniki-finansirovaniya

2.7 Основные источники финансирования бизнеса

Видеоурок: 

Лекция: 

Слова бизнес и предпринимательство в русском языке часто используются как синонимы. Но это не одно и то же. В деятельности бизнесмена и предпринимателя есть сходства и различия. Сходством является цель извлечения собственной выгоды от того или иного вида коммерческой деятельности.

Отличия в способе организации этой деятельности. Если предприниматель воплощает собственные новые идеи бизнеса в жизнь, то бизнесмен покупает готовый бизнес или создаёт нечто подобное уже существующему.

И начинающему бизнесмену, и тому, чей бизнес процветает необходимо финансирование — снабжение бизнеса деньгами и финансовыми ресурсами. 

Различают внутренние и внешние источники финансирования. Внутренние источники формируются в результате хозяйственной деятельности предприятия. К ним относятся прибыль и амортизационные отчисления (средства, накапливаемые для ремонта или замены изношенного оборудования).

Амортизационные отчисления включены в себестоимость продукции и входят в цену за единицу товара. К внутренним источникам также относится доход от реализации неиспользуемых активов. К примеру, если у бизнесмена имеется свободное помещение он может сдавать его в аренду, а доход вложить в бизнес.

Роль внутренних источников для предприятия велика, поскольку они определяют способность фирмы к самофинансированию. 

Однако внутренние источники оказываются недостаточными для наращивания необходимого объёма производства, тогда бизнесмен ищет средства из внешних источников. Самым распространенным из них является банковский кредит.

Предприятия могут увеличить финансирование и за счёт эмиссии ценных бумаг (выпуска акций и облигаций). 

Стоит иметь ввиду то, что, выбирая тот или иной источник финансирования, бизнесмен должен делать прогноз изменений в составе капитала фирмы. Привлечение большого объёма внешнего финансирования приводит к снижению независимости и контроля производителя над своим предприятием. Тогда как внутреннее финансирование делает предприятие независимым и упрощает управление им. 

Источники финансирования бизнеса
Внутренние	Прибыль фирмы
Амортизационные отчисления
Доходы от собственности
Внешние	Банковский кредит
Заёмные средства
Средства страховых фондов
Инвестиции
Эмиссия ценных бумаг
Государственные средства (субсидии)

Дополнительные материалы к уроку:???? Образец плана для решения задания 28 ЕГЭ по теме «Источники финансирования бизнеса»???? Образец эссе «Цель денег — не праздность, а умножение средств для полезного служения». (Г. Форд)Интеллект-карта по обществознанию №25Больше видео для ЕГЭ на моём YouTube канале «Школа обществознания»

© Абулова Б.Т. Копирование и распространение материала без разрешения запрещено!

Предыдущий урок

Следующий урок

Источник: https://cknow.ru/knowbase/578-27-osnovnye-istochniki-finansirovaniya-biznesa.html

Основные источники финансирования бизнеса

Финансирование – обеспечение денежными средствами предпринимательскую деятельность.

Внутренние источники финансирования – поступление финансовых средств за счёт предпринимательства. К примеру, выручка после продажи акций фирмы, продажа собственности компании, финансы от реализации товара, арендная плата.

1. Прибыль – разница между доходами и расходами; прибыль, полученная до отчислений. Чистый доход – финансовые средства за счёт реализации продукта и остальные издержки фирмы.
2. Амортизация – финансовое начисление средств в ходе применения и производственного использования. Амортизация отчислений в финансовом виде, направленная на строительство и улучшение фирмы – возмещение износа затраченных средств. Сумма амортизации включена в себестоимость товара, переходя в цену.

Внешние источники финансирования

1) Долговое финансирование – кредиты и займы.

Ссудный капитал – доля производственного капитала, представляющаяся в виде финансовых средств в предпринимательстве.

Ипотечный заем – займы пол залог недвижимости. Фирма возвращает часть финансовых средств с процентом. Данный вид займа распространённых форм.

Торговый кредит – кредит на коммерческой основе, предприниматель приобретает продукт, отсрочив плату.

Акция – выпуск и продажа акций гарантирует долговой заем покупателя предпринимателю, результатом которого, акционер владеет правом имущества предприятия и дивидендами. Дивиденды представлены процентами за кредит, который уплачивается финансами за счёт акций.

• 2) Изменение предприятия с индивидуального типа на коллективный.
• 3) Изменение коллективного типа в закрытое акционерное общество.
• 4) Поддержание малого предпринимательство осуществляется средствами фондов.
• 5) Благотворительность и помощь в виде денежных средств представлена безвозмездным финансированием.
• Продажа акций – получение денежных средств извне, представлено главным источником финансирования различных акционерных обществ за счёт большого количества акционеров.

Государственное бюджетное финансирование

1. Выделение финансовых средств государственным предприятиям и учреждениям в виде капитальных вложений. Прибыль от работ фирм принадлежит государству.
2. Предоставление денег в виде субсидий. Субсидия – частичное финансирование предприятий. Выдаются как государственным фирмам, так и частным. В таком случае предприятие получает финансирование безвозмездно.
3. Государство делает заказ предприятию, после чего полученный продукт покупает.

Источник: https://bingoschool.ru/manual/54/